이오테크닉스 - 주가 전망 및 실적 분석 (2022년 상반기)

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레이저 응용 기술을 기반으로 반도체 및 디스플레이, PCB, 2차 전지 등 첨단산업의 제조 공정용 장비를 생산하는 (주)이오테크닉스의 2022년 상반기 실적 분석 및 주가 전망을 공유합니다.

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지난 분석글 보기

당사의 자세한 사업 내역과 이전 실적은 아래 링크를 참조하시기 바랍니다.

2022년 1분기 실적 분석 및 주가 전망

이오테크닉스 - 주가 전망 및 실적 분석 (2022.03)

2021년 결산 실적 분석 및 주가 전망

이오테크닉스 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021.12)

2021년 3분기 실적 분석 및 주가 전망

이오테크닉스 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 3분기)

2021년 2분기 실적 분석 및 주가 전망

이오테크닉스 - 주가 전망 및 실적 분석 (2021년 상반기)

2020년도 결산 실적 및 기업 분석

이오테크닉스 - 기업 분석 및 주가 전망

실적 분석

주요 사업 부문 및 제품의 매출 현황

이오테크닉스 - 주요 사업 부문 및 제품 현황(2022년 상반기)

당사는 레이저 응용 기술을 기반으로 반도체 제조 공정에 사용되는 레이저 마커, 레이저 커터를 주력 제품으로 레이저 트리밍, 드릴링 등 레이저 제어 기술을 응용한 다양한 장비를 개발하면서 정보통신, PCB 산업에 공급되고 있으며, 레이저를 이용한 LCD, OLED 등 디스플레이 관련 장비들을 판매하고 있습니다.

이오테크닉스 - 실적 구분 현황

상반기 전사부문 실적에서 수출은 1,351억 원으로 59.7%, 내수는 911억 원으로 40.3%의 매출 비중을 나타냈습니다.

손익계산서 - 실적

이오테크닉스 - 손익계산서

2022년 2분기 매출액은 1,222억 원으로 전년 동기 대비 6% 증가했고, 상반기 누적 매출액은 2,261억 원으로 14.5% 증가했습니다. 영업이익은 2분기에는 310억 원으로 0.8% 감소했으며, 누적 기준으로는 535억 원으로 17.3% 증가한 실적을 달성했습니다. 글로벌 OSAT 업체들의 증설 투자를 기반으로 반도체 및 PCB 향 장비 수요가 꾸준히 증가 추세에 있습니다.

추정 실적 컨센서스

이오테크닉스 - 컨센서스(2022.10)

올해 당사의 예상 실적은 매출액 4,710억 원으로 전년 대비 20.5% 증가하고, 영업이익은 1,112억 원으로 42.4% 증가할 것으로 추정했습니다. 2023년에는 매출액 5,013억 원으로 2022년 대비 6.4% 증가하고, 영업이익은 1,203억 원을 기록하면서 8.2% 증가할 것으로 전망했습니다. 전방산업의 FCBGA 패키징 수요가 꾸준히 증가하면서 레이저 어닐링 장비의 공급이 증가할 것으로 보고 있으며, PCB 드릴러와 2차 전지 노칭 장비의 수요도 견조할 것으로 보고 있습니다. 또한 당사의 신규 제품인 Stealth dicing과 Grooving 장비의 국산화를 통해 매출 다각화에 따른 성장도 기대하고 있습니다.

현금흐름표

이오테크닉스 - 현금흐름표

지난 상반기 영업활동 현금흐름에서는 161억 원의 현금이 유입되었으며, 투자활동에서는 금융상품 및 유형자산의 취득 등으로 64억 원이 유출되었습니다. 재무활동에서는 당기 부채를 상환하고 배당금의 지급과 자기 주식의 취득으로 160억 원이 유출되었습니다. 2022년 상반기 말 기준 당사가 확보하고 있는 현금은 889억 원으로 전년 동기 대비 26.6% 증가했습니다.

재무제표, 재무 안정성 비율

이오테크닉스 - 재무상태표

2022년 상반기 총자산은 전기보다 6.9%(391억) 증가한 6,051억 원으로 매출채권과 재고자산의 증가에 기인합니다. 부채총계는 9.3%(75억) 늘어난 888억 원으로 기타유동부채의 증가가 있었습니다. 자본총계는 배당금의 지급과 자기 주식의 취득으로 유출이 있으나, 당기순이익의 발생으로 총 6.5%(316억) 증가한 5,164억 원을 기록했습니다.

이오테크닉스 - 재무 안정성 비율

당사의 재무 안정성 비율에서는 유동비율 469.1%, 부채비율 17.2%, 자기자본비율 85.3%, 자본 유보율 8,214.3%를 기록하면서 안정적인 재무상태를 유지하고 있습니다.

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최근 사업 및 연구 개발 현황

당사는 지난 상반기 매출액의 5.4%인 113억 원 규모의 비용을 투입하면서 레이저 응용 기술을 적용한 반도체, PCB, 2차 전지의 제조용 장비에 대한 연구개발을 수행하고 있습니다. 한편 자체 연구개발 외에도 정부 과제로 Steal Dicing을 비롯한 다양한 레이저 가공 장비의 연구 개발이 진행되고 있습니다.

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이오테크닉스(039030) 주가 정보 및 주식 시세, 목표 주가

이오테크닉스 - 주가 정보

이오테크닉스 - 주가 정보(2022.10.14)

10월 14일 장 종료 기준 당사의 주가는 전일보다 1.61% 오른 63,200원에 거래를 마감했습니다. 외국인 비중은 18.52%이며, 시가총액 7,786억 원으로 코스닥 시총 기준 59위 종목입니다.

이오테크닉스 - 주식 시세

이오테크닉스 - 주식 시세(일봉: 2021.10 ~ 2022.10)

당사의 주가는 안정적인 매출과 수익성에도 시장 불안 요소에는 맥을 못추는 모습을 보이고 있습니다. 지난 4월까지는 삼성전자의 반도체 투자 확대 소식이 전해지면서 한때 최고가인 124,000원까지 올랐으나, 5월부터 지속적인 하락세를 유지하면서 최근에는 6만 원대 초반에서 거래되고 있습니다. 예상 실적, 투자 포인트 및 차트 소견을 종합한 개인적인 목표주가는 85,000원으로 설정하였습니다. 

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투자 포인트

1. 반도체 제조용 레이저 마커 장비 세계 1위 기업 (국내: 95%, 해외: 60%)

2. 고객사 EUV 공정 확대에 따른 Laser Annealing 장비 수요 증가

3. PCB Drilling, Stealth Dicing, Laser Grooving 장비의 수요 증가 전망

4. 반도체 제조용 장비에서 디스플레이 및 스마트폰, 2차 전지 그리고 전자산업으로 고객사 다변화

5. 삼성전자, SK하이닉스, ASE, SPIL 등 국내외 다양한 고객사 확보로 안정적 매출

6. 반도체 및 디스플레이 외 PCB와 전자산업용 레이저 응용장비로 매출 다변화로 안정적 성장 전망

7. 레이저 다이오드에서 광학 및 설비 시스템까지 레이저 장비를 위한 전공정 수직 계열화 기업(국내 유일)

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오늘도 이 글을 읽으시는 모든 분들의 성공투자를 기원합니다.

 

*** 본 내용은 투자에 대한 참고자료로서 사실과 다를 수 있으며

투자에 대한 최종적인 책임은 투자자 본인에게 있습니다 ***